Большинство американских акций упали в четверг после неоднозначных данных по экономике, что ставит их на путь худшей недели с апреля.
S&P 500 упал на 0,3% в третьем падении подряд , а Dow Jones Industrial Average потерял 219 пунктов, или 0,5%. Nasdaq composite держался лучше остального рынка и прибавил 0,3% благодаря росту акций Tesla и нескольких других крупных технологических компаний.
Доходность казначейских облигаций также немного снизилась на рынке облигаций после неоднозначных экономических отчетов. Один из них предположил, что американские компании замедлили найм в прошлом месяце, не оправдав прогнозов экономистов об ускорении. Однако в другом отчете говорится, что на прошлой неделе меньше работников США подали заявки на пособия по безработице, чем ожидалось. Это указывает на то, что увольнения остаются низкими.
Отчет, опубликованный позднее утром, вселяет больше оптимизма, сообщая, что рост предприятий в сфере финансов, здравоохранения и других услуг в прошлом месяце оказался сильнее, чем ожидали экономисты.
«В целом дела идут хорошо», — сказал один из респондентов в опросе, проведенном Институтом управления поставками. «Однако есть опасения по поводу замедления потока посетителей в ресторанах и других местах, где продается наша продукция».
На этой неделе акции испытывали трудности после того, как очередной провальный отчет по производству в США возобновил опасения по поводу замедления экономики США и того, насколько это может повредить корпоративным прибылям. Это повысило ставки для долгожданного отчета, запланированного на пятницу.
Именно тогда правительство США объявит, сколько рабочих мест американские работодатели добавили в прошлом месяце, и экономисты ожидают ускорения найма. Показатели рынка труда могут определить, насколько сильно Федеральный резерв снизит процентные ставки на своем следующем заседании в конце этого месяца.
После сохранения своей основной процентной ставки на уровне двадцатилетнего максимума для сдерживания инфляции Федеральный резерв намекнул, что собирается начать снижать ставки, чтобы защитить рынок труда и не дать экономике в целом скатиться в рецессию. Вопрос на Уолл-стрит в том, окажется ли это слишком мало, слишком поздно.
На рынке облигаций доходность 10-летних казначейских облигаций снизилась до 3,73% с 3,76% в среду вечером. Это ниже 4,70% в апреле, что является значительным шагом для рынка облигаций.
Возможно, что еще важнее для инвесторов, доходность 10-летних облигаций флиртует с концом более чем двухлетнего периода, когда она была ниже доходности двухлетних казначейских облигаций. Это необычное явление называется «перевернутой кривой доходности». Обычно доходность более долгосрочных облигаций выше доходности более краткосрочных.
Многие инвесторы рассматривают перевернутую кривую доходности как предупреждение о надвигающейся рецессии, и инверсия с лета 2022 года стала ключевым предметом обсуждения для пессимистов рынка. Часто перевернутая кривая доходности возвращается к норме перед рецессией, поскольку трейдеры укрепляют свои ожидания грядущего снижения процентных ставок ФРС. Но пандемия 2020 года привела к рецессии и последующему восстановлению, которые часто бросали вызов прогнозам и общепринятым взглядам.
Доходность двухлетних казначейских облигаций составила 3,74%, что немного выше доходности 10-летних.
На Уолл-стрит Old Dominion Freight Line упала до одного из самых резких потерь в S&P 500 после сообщения о неутешительных тенденциях выручки за август. В качестве причины слабости компания сослалась на «слабость внутренней экономики» и снижение доходов от топливной надбавки. Акции грузовой компании упали на 4,9%.
Акции Verizon упали на 0,4% после того, как компания объявила о покупке Frontier Communications в рамках сделки на $20 млрд для укрепления своей оптоволоконной сети. Frontier Communications, взлетевшая почти на 38% накануне, потеряла 9,5%.
На Уолл-стрит лидировала Tesla. Она выросла на 4,9% после того, как представила дорожную карту будущих разработок в области искусственного интеллекта, включая возможность полного беспилотного вождения в Европе и Китае.
JetBlue Airways летала на 7,2% выше после повышения прогноза доходов летом. Она заявила, что видит более высокие показатели, особенно в регионе Латинской Америки, и что она восстановила бизнес, когда технологические сбои в июле заставили конкурентов отменить рейсы.
В целом индекс S&P 500 снизился на 16,66 пункта до 5 503,41. Индекс Dow упал на 219,22 до 40 755,75, а индекс Nasdaq Composite вырос на 43,36 до 17 127,66.
На зарубежных фондовых рынках индексы демонстрировали разнонаправленную динамику в Азии и Европе.
Японский индекс Nikkei 225 упал на 1,1% после того, как сильные данные о росте заработной платы усилили ожидания очередного повышения процентных ставок.